在這個時代， blogging 就像是深呼吸一樣。
上周處理完「單次大筆支出」的提領應對，這周來重新處理所謂的「任性支出」。
所謂的任性支出，就是為了讓生活中不要那麼枯燥樸實且無華，總是要規劃一些錢讓自己可以「任性一下」。類似這個充電頭有點炫、那個耳機降噪好像又進步了、魯肉飯想加滷蛋時就加之類的消費。這類消費的特色是小額、不定期、也非必要，但可以提供適當的情緒價值。
很早之前我有準備一個獨立的記帳本叫「鵝基金」，作用就是記載這類的支出。每年公司分紅時在帳本加筆金額進去，平常要花這類的錢時就從裡面減項。但實際上這些數字都是虛的，只是年度回顧時可以回頭看看過去一年有哪些有趣的支出而已。
而且如果心情沒有想要亂花錢的年份，這筆錢會不知不覺愈長愈大，最後到達可以買三單 (單眼、單車、和單O…)的程度。
後來，我把「鵝基金」的基金/儲蓄角色給移除掉，改成所謂的「有錢就是任性」，這樣子就更強調消費的角色了。但帳還是虛的…
為了能夠將「任性款」跟實際的提領相結合，不要只有虛帳的部份，我想了想，打算這麼做：
前一陣子在社群裡討論到一個話題：「如果遇到大額、不定期、無法預測的支出，怎麼處理/提領？」這種情況容易發生在大型家電故障汰換、或是房子/車子損壞維修。因為金額不小 (可能占年度支出的5%~10%)，且壞了就必須維修、汰換，又無法預測，所以在編列年度提領金額時，是無法預知這種支出的。
要用緊急預備金嗎？這好像不是歸納在重大醫療、失能等意外。
要分年度平均攤提嗎？還種可以事後 但無法事前，而且可能今年還在攤提兩年前的某項支出時，又有當年度的大額支出。更何況預算的攤提只能用在回顧和檢討，當下還是得拿出一大筆錢出來付。
這問題應該已經有人碰過類似的問題，只差去把別人的作法找出來參考而已。
在大多數人的認知裡，「理想生活」往往與遠方的旅行、奢華的享受或是不斷累積的成就掛鉤。尤其當討論到退休生活時，許多人心裡所浮現的場景，也跟傳統的「理想生活」掛勾起來。然而，隨著年歲增長，隨著開始實踐退休的生活，我愈來愈體會到，真正的理想生活並不是身處於那些美好的靜止風景照中，或是在一桌又一桌的美食圍繞裡。我目前所體會到的理想日常，是在每天的生活裡，我是否依然擁有選擇的權力，或者說，選擇的自由。
也就是說，我認為，能夠擁有選擇的一天，就是理想的日常。
這是我的「BlogBlog 同樂會 – 2026 年 3 月」的投稿文章。本月主題是「理想的日常」，由 Alex Hsu 主持。如果你有自己的部落格，歡迎一起來參加！
在追求「財務獨立，提早退休」(FIRE) 這條漫長的賽道上，我們花了許多時間精算 4% 法則、研究資產配置、並且用時間和無聊讓雪球愈滾愈大。等到資產終於跨越財務獨立 (FI) 的門檻，就鼓起勇氣邁入退休 (RE) 的新階段。原本以為最大的魔王是「提領順序風險」或是突如來的熊市，但沒想到，數學問題還沒解決，心理難題就先迎面而來。
在小心翼翼把生活過好的同時，出現了一個小小的尷尬與焦慮。那就是當親友相遇、或是老同學聚會時，如何自述目前的狀態？這是一個很弔詭的現象：FIRE 的初衷是努力追求自主權，而在獲得自由後，「我自由了」這四個字卻往往只敢小聲地說出來，或是用其他隱約和暗示的方式，表達自己現在的狀態。
為什麼？
因為在台灣這個社會，退休這個詞，本身就已經給人一個既定的印象。所以要向親友解釋現在的狀態時，遠比我們想像的還要困難。
在聖誕與跨年的假期過後，在完成過去一年的年度回顧和展望後，終於又到了這個時刻。帶著一點既期待又怕受傷害的心情把 Excel 打開，開始盤點 2025 年全年的收入和支出。
由於2024 還有部份的主動收入，2025 則是進入 FIRE後的第一個完整年度。因此 2025的一個重要目標，就是測試 FIRE 退休計畫 (包括提領) 是否真的可行？經過完完整整一年的壓力測試/實彈測試之後，簡單的說，平安度過了。
接下來的盤點依舊遵循過去財務盤點筆記的格式。過去一年的敗務盤點筆記如下：
一年過去，又到了回頭檢查自己的時間了：今年到底把時間、注意力和力氣花到哪裡？有些是早早寫在 bucket list 上、像是必須去完成的人生作業；也有些是在生活推著走的途中，突然變成非做不可的臨時加考。
回顧 2025，我最清楚的感覺不是「我做了很多事」，而是「我學會用不同的方式做事」：把自己放進不可控的隊伍裡，練習把控制感交出去；把 FIRE 從紙上計算變成真實提領，讓數字說話也讓自己面對恐懼；把大量的時間放回家庭與孩子身上，接受陪伴本身就是一種投入、一種責任，也是一種回報。
在混亂裡穩住步伐、在波動裡建立節奏、在青春期的風暴裡守住關係，這是 AI 總結我這一年來，學到的三個能力。至於學到多少，能不能保持下去，就交給歲月了。
Q3 結束時，離職時間來到 1.4 年，「壓力測試期」也走過第九個月。這一季的市場回升讓帳面資產恢復到年初水準之上，加上暑假旅行與所得稅分期陸續啟動，現金流的節奏與心態都有新的感受。看數字的時候，也可以把 Ytd (Year to Date) 這個時間尺度放進來看了。
前陣子花了一些時間，研究自己在退休後的資產配置與提領方式，有沒有更進一步優化或是調整的地方。
我現在的設計是以 4% 提領法為核心，加上動態提領以及扯抗報酬順序風險的調整，每季(三個月)一次提領，並依狀況決定是否再平衡。過去的這段時間，接觸到幾種不同的投資/資產配置「流派」。今天並沒有要評論太多各流派的好壞，畢竟我相信每種作法或配置都有人可以賺到錢。我關心的是這幾種流派中關於退休後的資派配置和提領，各流派的看法和建議方式。試著在裡頭找出我目前作法的盲點、風險、以及缺陷，然後在後續進行調整。
這一篇 (一) 我會先說明一下我目前的作法，然後再分別看一下另外三種作法，分別是晨星對4%提領法的實證更新、近年挑戰傳統生命週期投資建議的研究（下稱「百零股債流」）、以成長資產和十年現金桶結合的 CLEC 作法 (下稱CLEC 流)。
如果你要找的是持續讓資產最大化的作法，那這一篇可能幫不了你。
如果你要找的是退休後怎麼提領/操作才能活得最久/風險最低/留下資產最多，那這一篇也不一定有標準答案。
但是你可以看看當一些 constraint 加諸在我身上時，我是怎麼思考的，包括因提早退休導致(等效)長壽風險 (超過40年)、因為在股市(相對)高點退休而產生(可能的)報酬順序風險，以及通膨和匯率對實際操作和未來配置的影響。
在此同時，我也還在讀 4% 創始者 William P. Bengen 的新書 「A Richer Retirement： Supercharging the 4% Rule to Spend More and Enjoy More」，在 (二) 我會分享我對該書的心得和想法。
好，讓我們開始吧：
Q2 結束的這個時間點，除了意味著我離職滿一年了，也象徵著「壓力測試期」已經走了一半。
這半年來，試著靠著資產的現金流過活，過程中有焦慮、有意外，也有一些讓人安心的觀察與修正。
這一篇，算是對Q2的生活與財務狀況的回顧。
也是再一次撥開迷霧，更了解自己財務狀態的嘗試。